记者昨天从中国建设银行了解到，继10月27日中国建设银行在香港成功挂牌上市以后，11月9日该行首次公开发行超额配售部分（俗称“绿鞋”）全部发行完毕。至此，建设银行首次公开发行总数达305亿股，相当于发行后总股本的13.5%，筹资金额高达715.8亿港元，折合92.3亿美元。这是有史以来全球银行业规模最大的IPO，也是全球资本市场第六大IPO,是迄今为止中国企业，也是亚洲企业（不含日本）最大规模的IPO。

　　建行董事长郭树清昨天通过香港联交所公布了这一消息。因利好消息刺激，建行股价亦摆脱上市后多日的低迷而于昨天以上市以来最高价2.5港币收市，香港一家证

　　券公司资深人士称，超额配售是在场外向机构投资者发售。建行在公告中则称，在行使超额配售权之后，建行已发行股权25.7%将由公众人士持有。此批超额配售股将于14日正式挂牌交易。

　　从建行踏上上市之路至今，也曾不断出现“小插曲”。现在看来原董事长张恩照事件，并未影响到建行的定价。

　　在10月27日挂牌交易后，建行股价因大市低迷和建行定价较高等诸多因素而一直低迷不振并几度跌破发行价。在摩根斯坦利的积极护盘下，建行股价每天勉强维持在招股价2.35港元收盘。在建行完成“绿鞋”后，摩根斯坦利也提前结束护盘任务，并于昨天正式终止护盘。建行股价以后将完全由市场供求决定。

　　绿鞋

　　由美国绿鞋公司首次公开发行股票(IPO)时率先使用而得名。

　　惯例的做法是，发行人在与主承销商订立初步意向书(LetterofIntent)中明确，给予主承销商在股票发行后30天内，以发行价从发行人处购买额外的相当于原发行数量15%的股票的一项期权。其目的在于为该股票的交易提供买方支撑，同时又避免使主承销商面临过大的风险。

　　得到这项期权之后，主承销商可以(而且事实上总是)按原定发行量的115%销售股票。

　　当股票十分抢手、发行后股价上扬时，主承销商即以发行价行使绿鞋期权，从发行人购得超额的15%股票以冲掉自己超额发售的空头，并收取超额发售的费用。此时实际发行数量为原定的115%。

　　当股票受到冷落、发行后股价下跌时，主承销商将不行使该期权，而是从市场上购回超额发行的股票以支撑价格并对冲空头，此时实际发行数量与原定数量相等。由于此时市价低于发行价，主承销商这样做也不会受到损失。